近年来，随着房地产市场的快速发展，各商业
银行的个人住房信贷款业务迅猛增加，个人住房贷款规模在银行资产中的比重迅速上升。仅以天津市为例，截至2005年6月末，全市个人住房贷款余额已达341.66亿元，比年初增加35.62亿元，占全部贷款余额的比重已达8.27%。造成此项业务如此快速发展的原因之一是，由于商业银行对资产风险的重视程度逐年提高，因此，将个人住房信贷业务视为低风险的信贷品种，作为信贷业务扩张的重点大力进行拓展。然而，个人住房信贷业务真的是风险极低吗？不可否认，从短期来看，个人住房贷款可以说是商业银行资产类别中质量最高的贷款种类，仍以天津市为例，截至2005年一季度，全市个人住房贷款的不良率仅为0.7%，低于全部贷款不良率6.8个百分点。但是必须清醒地认识到，在当前特定的金融市场环境下，个人住房信贷业务并不见得就是商业银行的低风险金融产品，在特定意义上说，这项业务所面临的潜在风险还要...